Erasmus Universiteit Rotterdam #20 Studeren op de Zuidpool

Index

» school, studie en onderwijs

actieve topics nieuwe topics
abonnement Unibet Coolblue
pi_90108045
Welkom op de Erasmus slowchat @ FOK!


Woudestein / Hoboken


Uitwisselingsstudenten voelen zich thuis


Voorgaande delen
Erasmus Universiteit Rotterdam #19 Konijntjes studeren ook!
Erasmus Universiteit Rotterdam #18 Komen wij uit Rotterdam?
Erasmus Universiteit Rotterdam #17
Erasmus Universiteit Rotterdam #16
Erasmus Universiteit Rotterdam #15
Erasmus Universiteit Rotterdam #14: voor denkers en doeners.
Erasmus Universiteit Rotterdam #13
Erasmus Universiteit Rotterdam #12
Erasmus Universiteit Rotterdam #11
Erasmus Universiteit Rotterdam #10
Erasmus Universiteit Rotterdam #9
Erasmus Universiteit Rotterdam #8
Erasmus Universiteit Rotterdam #7
Erasmus Universiteit Rotterdam, Deel 6.
Erasmus Universiteit Rotterdam, Deel 5; het jaarplansysteem!
Erasmus Universiteit topic, Deel 4:
Erasmus Universiteit topic, Deel 3: Een nieuwe start
Erasmus Universiteit topic, Deel 2: Op naar MyEur
[SC] Erasmus Universiteit Slowchat

Handige Links
EUR website
MyEUR
Blackboard
OSIRIS
SIN-Online
EURmail
ERNA
StudieLink O+
Studiekeuzetest

FOK!ers @ EUR

RSM Erasmus University
BliksemSchigt - BSc International Business Administration
Public_NME - MSc Strategic Management
wikwakka2 - BSc International Business Administration
unioz - BSc International Business Administration
Version1 - MSc Finance & Investments

Erasmus School of Economics
Artianos - BSc Economie & Bedrijfseconomie
BoerBert - BSc Economie & Bedrijfseconomie
Bolkesteijn - MSc Economics & Business
BVO - MSc Economics & Business
Carducci - BSc Economie & Bedrijfseconomie & LL.B Rechtsgeleerdheid
Chabo - BSc Economie & Bedrijfseconomie
ChRoNiC - MSc Economics & Business en LL.B Rechtsgeleerdheid
eleusis - MSc Economics & ICT
Finitio - MSc Economics & Business en LL.B Rechtsgeleerdheid
hamster90 - BSc Economie & Bedrijfseconomie
Irritatie100 - BSc Economie & Bedrijfseconomie
Kaas - BSc Economie & Bedrijfseconomie en BA Filosofie van de Economie
Najir - BSc Economie & Bedrijfseconomie
Pulu - BSc Economie & Bedrijfseconomie
SnookieMJ - MSc Economics & Business
SuperHarregarre - MSc International Economics & Business Studies

Faculteit der Rechtsgeleerdheid
Carducci - BSc Economie & Bedrijfseconomie & LL.B Rechtsgeleerdheid
ChRoNiC - MSc Economics & Business en LL.B Rechtsgeleerdheid
DahaKa - LL.B Rechtsgeleerdheid
Finitio - MSc Economics & Business en LL.B Rechtsgeleerdheid
Fiskus - LL.B Fiscaal Recht
Flashwin - LL.M Bedrijfsrecht
Lucky_Strike - MSc Criminologie
Phaelanx_NL - BSc Rechtsgeleerheid

Erasmus MC
Andre Rouvoet - gewoon een bietje sneien in meesen!
Ludacriss - BSc Geneeskunde

Faculteit der Historische en Kunstwetenschappen
Nepthys - BA Algemene Cultuurwetenschappen

Faculteit der Sociale Wetenschappen
ThE_ED - BSc Sociologie
Triggershot - BSc Bestuurskunde

Faculteit der Wijsbegeerte
Kaas - BSc Economie & Bedrijfseconomie en BA Filosofie van de Economie

Overig
JoPiDo - Is er nog niet helemaal uit O+

Als je in/uit de OP wilt, pas het dan aan in de wiki
Game On!

SPOILER
Om spoilers te kunnen lezen moet je zijn ingelogd. Je moet je daarvoor eerst gratis Registreren. Ook kun je spoilers niet lezen als je een ban hebt.


[ Bericht 0% gewijzigd door Bolkesteijn op 21-01-2011 00:23:37 ]
Baat 't niet, schaadt 't niet. Dus slikken, kreng.
pi_90110466
Weet iemand hier toevallig of het ook mogelijk is om het finance-1 tentamen in het engels te maken?
  zondag 19 december 2010 @ 07:03:42 #3
124676 RobertoCarlos
Zit je nou naar me te loeruh?
pi_90113341
tvp
!!! Go 49-ers !!!
pi_90113863
TVP.

Kunnen die nieuwelingen trouwens ook in de OP? Ik heb geen idee wie ze zijn. :@
pi_90114463
Dat kan maar dan moeten ze wel even zelf een lijstje maken. Dus als je nieuw bent, quote dan dit bericht edit het en zet je naam erbij:

4.gifNieuwelingen!!!4.gif

Username - Bsc/Msc *Studie*
Baat 't niet, schaadt 't niet. Dus slikken, kreng.
pi_90114856
Username - Bsc/Msc *Studie*

FastFox91 - BSc Informatica & Economie @ Universiteit Leiden, ik volg o.a. de vakken micro-, macro-economie, organisatie en marketing @ EUR.
  zondag 19 december 2010 @ 10:59:46 #7
198540 BoerBert
Bij wijze van spreken
pi_90115043
Morgen maar 3 uur van te voren richting de uni voor m'n toets denk ik ^O^ :')
LastFM
pi_90115292
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 10:59 schreef BoerBert het volgende:
Morgen maar 3 uur van te voren richting de uni voor m'n toets denk ik ^O^ :')
Als ik 3 uur aan hou, dan moet ik half 6 opstaan. :o
Vanmiddag maar een dutje inlassen dan.

Trouwens, nog bedankt wikwakka2 voor het antwoord over te laat komen bij tentamens. ;)

[ Bericht 10% gewijzigd door FastFox91 op 19-12-2010 11:33:27 ]
pi_90115814
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 02:07 schreef ratatat het volgende:
Weet iemand hier toevallig of het ook mogelijk is om het finance-1 tentamen in het engels te maken?
Als je IBEB doet ;)
Ik denk eerlijk gezegd dat het niet kan als je gewoon E&BE doet, maar je zou de docent kunnen mailen/bellen. Ben je nu alleen wel vrij laat mee.
pi_90116591
Ook maar even mijn studie aanpassen.
Najir - BSc Fisacle Economie.

Tvp. Succes iedereen met tentamens komende week van economie.
pi_90116820
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 11:30 schreef hamster90 het volgende:

[..]

Als je IBEB doet ;)
Ik denk eerlijk gezegd dat het niet kan als je gewoon E&BE doet, maar je zou de docent kunnen mailen/bellen. Ben je nu alleen wel vrij laat mee.
Ok, hoopte meer dat ze ergens in die zaal een stapeltje Engelse versies hebben liggen oid en dat je die dan kan krijgen als je erom vraagt. Zou net ff relaxter zijn, al gaat het in het Nederlands ook wel lukken.
pi_90118730
hoe zit het tentamen in elkaar voor micro? zijn het juist/onjuist-vragen, multiple choice of worden het net zulke vragen als op de toetsen?
www.wiskunde.tk
pi_90119054
40 juist/onjuist vragen met de mogelijkheid een vraagteken in te vullen.

per goed antwoord 2 punten, vraagteken levert 1 punt op. Voor 40 punten krijg je een 1, voor 60 een 5,5 (ongeveer, ligt aan de jaarlijkse norm)
pi_90119109
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 12:58 schreef Sjappel het volgende:
40 juist/onjuist vragen met de mogelijkheid een vraagteken in te vullen.

per goed antwoord 2 punten, vraagteken levert 1 punt op. Voor 40 punten krijg je een 1, voor 60 een 5,5 (ongeveer, ligt aan de jaarlijkse norm)
relaxt!
www.wiskunde.tk
pi_90120048
Fastfox en Najir, quote mijn post gewoon even en zet 't er daar bij. Op deze manier kan ik 't hele topic doorspitten en daar heb ik en geen zin in en geen tijd voor.
Baat 't niet, schaadt 't niet. Dus slikken, kreng.
pi_90122414
quote:
4s.gif Op zondag 19 december 2010 10:28 schreef SuperHarregarre het volgende:
Dat kan maar dan moeten ze wel even zelf een lijstje maken. Dus als je nieuw bent, quote dan dit bericht edit het en zet je naam erbij:

[ afbeelding ]Nieuwelingen!!![ afbeelding ]

Username - Bsc/Msc *Studie*
FastFox91 - BSc Informatica & Economie @ Universiteit Leiden, ik volg o.a. de vakken micro-, macro-economie, organisatie en marketing @ EUR.

Najir - BSc Fisacle Economie.

Fingon - Bsc Econometrie & OR (1e jaar)
Beneath the gold, bitter steel
pi_90125267
Iets is me onduidelijk uit vraag 9 van het Finance 1 tentamen van 20 juli 2010:

quote:
Ga uit van een efficiënte vermogensmarkt. Beschouw in deze wereld twee obligaties. Obligatie A heeft een coupon die lager is dan de coupon van B maar hoger is dan 5%. De resterende looptijd van beide obligaties is 3 jaar. Beide obligaties zijn bullets en vrij van wanbetalingsrisico. De nominale waarde van zowel obligatie A als obligatie B bedraagt ¤ 1.000. De 1-jaars spotrente (r1) bedraagt 10%, de 2-jaars rente (r2) 12% en de 3-jaars spotrente (r3) 14%.

Vraag: Welke van de onderstaande beweringen is onjuist?

a. De yield to maturity van obligatie A is hoger dan die van B.
b. De yield to maturity van obligatie A is lager dan 14,00%.
c. De yield to maturity van obligatie B is hoger dan 10,00%.
d. De 1 jaars forward rate voor het derde jaar (2f3) is lager dan 16%
Antwoord:
quote:
Antwoord: d.
a.-c. PA = coupon / (1+yield) + coupon / ( 1+yield)2 + (nominale waarde + coupon) /
(1+yield)3. Omdat, PA = coupon / (1,1) + coupon / ( 1,12)2 + (nominale waarde +
coupon) / ( 1,14)3 en de coupon van obligatie A > 5%, is de yield van A hoger dan
10% maar lager dan 14%. (Als de coupon van A 0% was geweest dan was de yield
van bond A gelijk aan 14%.) En omdat de coupon van bond A lager is dan de coupon
van obligatie B, is de yield van A hoger dan die van B (r3 is voor de prijsvorming
van A blangrijker dan voor B).
Uit het gegeven dat de coupon of A hoger is dan 0% maar lager dan de coupon van
B, volgt dat de coupon van B ook hoger is dan 0%. The price of bond B is
determined by r1, r2 and r3 de yield van B is hoger dan r1.
d. 1+2f3 = (1+r3)3/(1+r2)2 = (1,14)3/(1,12)2 = 1,181 2f3 > 16%.
Gaat me om het dikgedrukte stukje. Ik had zelf de volgende berekening gemaakt met daarin 5% als couponrente genomen:
Prijs Obligatie A = (50/1,1)+(50/1,122)+(1050/1,143)=794,03
Yield to Maturity = (1000/794.03)1/3-1=8,0%, terwijl het antwoordmodel aangeeft dat bij 5% de YTM minimaal 10% is.

Wat doe ik fout?
pi_90125835
quote:
5s.gif Op zondag 19 december 2010 15:14 schreef Kaas- het volgende:
Iets is me onduidelijk uit vraag 9 van het Finance 1 tentamen van 20 juli 2010:

[..]

Antwoord:

[..]

Gaat me om het dikgedrukte stukje. Ik had zelf de volgende berekening gemaakt met daarin 5% als couponrente genomen:
Prijs Obligatie A = (50/1,1)+(50/1,122)+(1050/1,143)=794,03
Yield to Maturity = (1000/794.03)1/3-1=8,0%, terwijl het antwoordmodel aangeeft dat bij 5% de YTM minimaal 10% is.

Wat doe ik fout?
Die gasten van dat boek (en vak) kunnen echt niets op een normale manier uitleggen heb ik het idee.

a) Coupon A < Coupon B, dus relatief meer wordt er uitbetaald tegen r3. Omdat r3>r2,r1 geeft dat A een hogere ytm.
b) Coupon A heeft coupons, r1,r2<r3 met r3=14%, dus ytm<14%.
c) B is coupon dragend.r1<r2,r3 met r1=10%, dus ytm>10%.

Jij vergeet bij je ytm berekening de coupons erbij te rekenen. (maar die berekening is dus niet nodig om deze vraag te beantwoorden)
pi_90127402
Maar de coupons heb ik er wel bij betrokken. Alleen de formule voor de YTM is toch (FV/P) tot de macht 1/n - 1 ? En voor het berekenen van P heb ik dus de coupons gebruikt.
pi_90127716
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 16:00 schreef Kaas- het volgende:
Maar de coupons heb ik er wel bij betrokken. Alleen de formule voor de YTM is toch (FV/P) tot de macht 1/n - 1 ? En voor het berekenen van P heb ik dus de coupons gebruikt.
Nee, wat jij nu doet is de ytm berekenen als er geen coupon zou zijn. De ytm is als het ware de IRR van de obligatie, dus je moet ook de coupon-betalingen meerekenen om de ytm te berekenen. Als je de ytm berekend stel je gewoon weer dezelfde vergelijking op als wanneer je de prijs van de obligatie berekend. Alleen stel je dan r1=r2=r3=ytm. Je krijgt dan (50/1+ytm)+(50/(1+ytm)^2)+(1050/(1+ytm)^3)=794,03
  zondag 19 december 2010 @ 16:08:16 #21
198540 BoerBert
Bij wijze van spreken
pi_90127734
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 16:00 schreef Kaas- het volgende:
Maar de coupons heb ik er wel bij betrokken. Alleen de formule voor de YTM is toch (FV/P) tot de macht 1/n - 1 ? En voor het berekenen van P heb ik dus de coupons gebruikt.
Bij een stijgende rentestructuur (of hoe ze het ook noemen) moet je onthouden: Hogere coupon --> lagere yield. B heeft een hogere coupon --> lagere yield. A is dus juist.
LastFM
pi_90127911
Dat A juist en D onjuist was wist ik wel, waardoor ik de vraag toevallig goed kon beantwoorden. Alleen begrijp ik niet waarom de formule die ik voor de YTM heb gebruikt onjuist is. Is die formule die ik heb gebruikt dan toevallig voor het berekenen van de YTM van een couponloze obligatie?
  zondag 19 december 2010 @ 16:14:03 #23
198540 BoerBert
Bij wijze van spreken
pi_90128014
Die hele formule zegt mij niks :@ M'n practicumdocent zei dat dit het makkelijkste was :P
LastFM
pi_90128080
Haha maar de vraag was wat ONJUIST was he? :P Dus dat A juist was, was verder niet zo belangrijk en wel gemakkelijk te beredeneren inderdaad. Enige punt is dat ik B wil begrijpen.
pi_90128228
quote:
1s.gif Op zondag 19 december 2010 16:12 schreef Kaas- het volgende:
Dat A juist en D onjuist was wist ik wel, waardoor ik de vraag toevallig goed kon beantwoorden. Alleen begrijp ik niet waarom de formule die ik voor de YTM heb gebruikt onjuist is. Is die formule die ik heb gebruikt dan toevallig voor het berekenen van de YTM van een couponloze obligatie?
Kijk zelf nou eens wat je nu precies hebt neergezet met die formule en welke cashflows dat zijn. Denk dat je dan redelijk rapido antwoord op je vraag krijgt.
actieve topics nieuwe topics
abonnement Unibet Coolblue
Erasmus Universiteit Rotterdam #20 Studeren op de Zuidpool
Index

» school, studie en onderwijs

Forum Opties
Forumhop:
Hop naar:
(afkorting, bv 'KLB')